Comprendre les crypto-actifs dans un cadre d’investissement
Une lecture structurée des enjeux, des usages et de leur intégration dans une allocation d’investissement.
Une révolution financière & technologique en marche
Au-delà de la spéculation
Les crypto-actifs ne représentent plus un segment marginal ou spéculatif. Ils constituent aujourd'hui la monnaie d'échange fondamentale de l'industrie Blockchain qui révolutionne profondément nos usages quotidiens.
Cette technologie transforme déjà en profondeur des secteurs entiers : le paiement, la preuve, la signature, les contrats.
Paiement Directs
Transferts internationaux instantanés, sans intermédiaires, permettant une réduction majeure des coûts et délais de règlement.
Identité Digitale
Partage d’une identité partielle ou totale, sans intermédiaire, tout en gardant le contrôle sur ses données personnelles.
Preuve numérique
Horodate et certifie l'authenticité des diplômes, des brevets, des titres de propriété, sans falsification possible.
Paiement Directs
Contrats autonomes qui exécutent automatiquement des conditions prédéfinies en toute transparence.
Une classe d’actifs désormais adoptée à grande échelle
Rapide
Les encours ont connu une croissance exponentielle, marquée par un tournant majeur en 2025 avec l’introduction des premiers ETF sur les crypto-actifs.
Massive
134 Milliards $ investis sur les ETF en 2025 par les plus grandes institutions financières mondiales et par des millions d’investisseurs individuels.
Globale
Adoption simultanée sur tous les continents et marchés financiers.
Les 3 piliers de notre gestion "APEX"
Une forte volatilité
Sur dix ans, le marché affiche une volatilité annualisée d’environ 74 %, en tendance progressivement décroissante, avec des cycles de baisses significatives, mais des reprises systématiques ayant conduit à de nouveaux plus hauts.-
Une faible corrélation
Les crypto-actifs présentent une corrélation limitée avec les marchés actions et obligataires, offrant ainsi une source de diversification à long terme.
Une performance sans équivalent
Depuis 3 ans, la classe d’actifs crypto a largement surperformé toutes les classes d’actifs traditionnelles.
Il est fondamental d’envisager cette performance sur un cycle complet de 3 à 5 ans. L'analyse de la performance au jour le jour, ne se révèle pas pertinente.
Analyse des cycles de marché et exposition dynamique
Les crypto-actifs évoluent par cycles, alternant phases d’expansion, de correction et de reconstruction. Notre approche consiste à adapter progressivement le niveau d’exposition en fonction du contexte de marché, plutôt qu’à maintenir une allocation figée.
Lire les cycles
Observer les phases d’expansion et de repli du marché.
Adapter l’exposition
Observer les phases d’expansion et de repli du marché.
Gérer le risque
Observer les phases d’expansion et de repli du marché.
FAQ
Accédez à nos ressources pour intégrer les crypto-actifs dans votre approche de gestion patrimoniale.
Un crypto-actif est une représentation numérique de valeur ou de droits, émise et transférée au moyen d’une technologie de registre distribué (la blockchain). Il en existe plusieurs catégories : monnaies natives (bitcoin, ether), stablecoins indexés sur une monnaie ayant cours légal (USDC, EURC), ou encore jetons utilitaires.
La blockchain est un registre numérique partagé et réputé infalsifiable, répliqué sur un réseau d’ordinateurs. Les transactions y sont enregistrées de façon transparente et chronologique, sans organe central unique. C’est l’infrastructure sur laquelle reposent les crypto-actifs.
Les marchés de crypto-actifs sont récents, relativement étroits et très sensibles à l’actualité, à la liquidité disponible et au sentiment des investisseurs. Ces facteurs entraînent des variations de prix importantes et rapides, à la hausse comme à la baisse.
Les crypto-actifs peuvent constituer une poche de diversification au sein d’un patrimoine plus large, en complément d’autres classes d’actifs. Leur horizon recommandé est long (dix ans minimum) compte tenu de leur volatilité. La gestion sous mandat permet de déléguer la sélection, l’exécution et la conservation à un professionnel.
Inscrivez-vous et rejoignez la communauté Iceblock
